PENGERTIAN CASH FLOW
Cash
flow (aliran kas) merupakan “sejumlah uang kas yang keluar dan yang masuk
sebagai akibat dari aktivitas perusahaan dengan kata lain adalah aliran kas
yang terdiri dari aliran masuk dalam perusahaan dan aliran kas keluar perusahaan
serta berapa saldonya setiap periode.
Hal utama yang perlu selalu diperhatikan yang mendasari dalam
mengatur arus kas adalah memahami dengan jelas fungsi dana/uang yang kita
miliki, kita simpan atau investasikan. Secara sederhana fungsi itu terbagi
menjadi tiga yaitu
Pertama, fungsi likuiditas, yaitu dana yang tersedia
untuk tujuan memenuhi kebutuhan sehari-hari dan dapat dicairkan dalam waktu
singkat relatif tanpa ada pengurangan investasi awal
Kedua, fungsi anti inflasi, dana yang disimpan guna
menghindari resiko penurunan pada daya beli di masa datang yang dapat dicairkan
dengan relatif cepat.
Ketiga,capital growth, dana yang diperuntukkan untuk
penambahan/perkembangan kekayaan dengan jangka waktu relatif panjang..
-
Penyusunan
cash flow
Ada empat langka dalam penyusunan
cash flow, yaitu :
1. Menentukan minimum kas
2. Menyusun estimasi penerimaan dan
pengeluaran
3. Menyusun perkiraan kebutuhan
dana dari hutang yang dibutuhkan untuk menutupi deficit kas dan membayar kembali
pinjaman dari pihak ketiga.
4. Menyusun kembali keseluruhan
penerimaan dan pengeluaran setelah adanya transaksi financial dan budget kas
yang final.
-
perhitungan cash flow
Ada 2 cara
dalam menghitung cash flow, yaitu:
1.
Kas Masuk
Bersih= EAT+ Penyusutan.
Jika proyek/usaha
tersebut dibiayai dengan modal sendiri.
2.
Kas Masuk
Bersih= EAIT+Penyusutan+Bunga (1-tax)
Jika
proyek/usaha tersebut dibiayai dengan modal pinjaman.
-
contoh cash flow suatu usaha selama
periode 30 hari
Suatu perusahaan elektronik merencanakan
untuk menambahkan alat, guna efisiensi dalam produksi suatu rangkaian
elektonik. Alat tersebut digunakan selama satu bulan dengan biaya pengadaan
sebesar Rp. 30.000.000,- . dengan biaya perawatan pada lima hari pertama dan
setiap sepuluh hari seterusnya sebesar Rp. 3.000.000,- . Keuntungan yang
didapat setiap sepuluh hari sebesar Rp. 35.000.000,- . Berapakah keuntungan
total selama alat tersebut digunakan?
Tabel Cash Flow
-
SILAHKAN KLIK GAMBARNYA
Diagram Cash Flow
[3 X 35.000.000] – [30.000.000 + (6
X 3.000.000)] = 57.000.000
Jadi keuntungan yang didapat sebesar
Rp. 57.000.000,-
Komentar
Posting Komentar